“Sói già phố Wall” Carl Icahn cũng mất gần 9 tỷ USD

Mới đây, “Sói già phố Wall” Carl Icahn đã thừa nhận trong một cuộc phỏng vấn rằng ông đã thua lỗ nặng trong vài năm qua vì bán khống trên thị trường. Trong nhiều thập kỷ, Carl Icahn đã nổi tiếng ở Phố Wall, từ năm 1968 đến 2013, tỷ suất lợi nhuận hàng năm đạt 31%, cao hơn tỷ suất lợi nhuận hàng năm của Buffett là 19,5% trong cùng thời kỳ.

Theo ước tính của giới truyền thông, Icahn đã bán khống chỉ số thị trường chung, các công ty riêng lẻ, thế chấp thương mại và chứng khoán nợ từ năm 2017 đến quý đầu tiên của năm 2023 và mất gần 9 tỷ đô la cho các vị thế này Nhưng năm ngoái, ông vẫn đứng thứ 44 trong danh sách người giàu Mỹ với khối tài sản 16,4 tỷ USD.

Không giống như Buffett kiên định với phong cách đầu tư “mua cổ phiếu bằng mua công ty”, Icahn tuân theo nguyên tắc “cổ phiếu quan trọng hơn công ty”, với phong cách đầu tư sắc bén và năng nổ. Không giống như “tình yêu lâu dài” của Buffett, Icahn thích nắm giữ các khoản đầu tư trong nhiều năm hơn là mãi mãi.

Tóm tắt 5 đặc điểm đầu tư của Icahn:

1. Tỷ lệ thắng thấp và tỷ lệ cược cao.

Icahn có tỷ lệ thắng cho các khoản đầu tư của mình là 58% kể từ năm 1994 , tuy nhiên, lợi nhuận của ông ấy là (+87%) từ tiền thắng và (-49%) từ khoản thua lỗ của ông ấy . Đừng thua quá nhiều khi mất cổ phiếu và kiếm được nhiều hơn khi thắng cổ phiếu. Điều này giống với triết lý điều hành của Soros.

 2. Tập trung đầu tư vừa phải vào những nơi chắc thắng.

Icahn cũng giống như Buffett trong việc tập trung đầu tư của mình. Như Buffett đã nói, “Bạn chỉ cần một hoặc hai ý tưởng hay mỗi năm để trở nên giàu có.”

 3. Hãy kiên nhẫn.

Mặc dù Icahn là một người cấp tiến điển hình, nhưng ông ấy không thực hiện các hoạt động giao dịch thường xuyên, thời gian nắm giữ trung bình của ông ấy là hơn hai năm, thậm chí ông ấy đã nắm giữ một cổ phiếu trong thời gian dài tới 31 năm. 

“Tiền thực sự được tạo ra từ việc nắm giữ các công ty trong 7, 8, 9 năm và giữ chúng… khi không ai thực sự muốn chúng, bạn phải mua chúng… nghe có vẻ đơn giản, nhưng khó thực hiện… khi mọi người ghét nó, bạn mua nó; rồi khi mọi người muốn nó, bạn bán cho họ… đó là những gì chúng tôi làm,” Icahn nói.

 4. Đừng ngại mạo hiểm hay chịu tổn thất. 

Trong 20 năm qua, một số cổ phiếu của Icahn đã mất tiền hoàn toàn (tức là giảm xuống 0). Tuy nhiên, ông ấy có một chuỗi “chiến thắng lớn” nhiều hơn bù đắp cho những mất mát. Điều này tương tự như chiến lược cổ phiếu gấp 10 lần của Peter Lynch.

 5. Luôn cảnh giác với các điều kiện thay đổi và điều chỉnh danh mục đầu tư của bạn.

Icahn điều chỉnh danh mục đầu tư của mình để thay đổi hoàn cảnh. Ví dụ, ông mô tả Apple là một cổ phiếu “không có trí tuệ” và bị định giá thấp với tiềm năng lớn, nhưng ông không ngần ngại bán một số lượng lớn cổ phiếu mà mình nắm giữ do lo ngại về một số rủi ro chính trị toàn cầu.

Khi nói đến việc chọn các công ty, mục tiêu ưa thích của Icahn là những công ty đang bị định giá thấp trong ngành. Icahn có xu hướng nhắm đến những công ty mà ông cho là có triển vọng nhưng hoạt động không hiệu quả. Do đó, Icahn đã tham gia vào công ty từ rất sớm, ông sẽ mua cổ phiếu của công ty với giá thấp hơn và thúc đẩy việc tối ưu hóa cơ cấu nội bộ của công ty.

Icahn, hiện 86 tuổi, cho biết trong một cuộc phỏng vấn rằng ông đã sử dụng số tiền vay từ Icahn Enterprises để đầu tư thêm bên ngoài các phương tiện được giao dịch công khai của mình.

“Tôi đã kiếm được rất nhiều tiền bằng số tiền của mình trong những năm qua,” ông ấy nói và nói thêm: “Tôi thích có một chiếc rương chiến tranh, nó thậm chí còn mang lại cho tôi nhiều hơn từ chiếc rương chiến tranh đó,” ông ấy nói, đề cập đến các khoản vay ký quỹ.

Nguồn: Kenhngoaihoi.com

Trả lời

Email của bạn sẽ không được hiển thị công khai. Các trường bắt buộc được đánh dấu *